原油取引の注意:アメリカの金利が上がることを心配して、石油価格は4連で3ヶ月近く下落した

外国為替プラットフォーム――金曜日(5月24日)アジア市の朝、米原油は下落傾向を続け、現在76.77ドル/バレル付近で取引されている。石油価格は木曜日に4日連続で下落した。市場はインフレが上昇すれば、アメリカのローンコストが再び上昇する可能性があり、石油需要を損なう可能性があると懸念している。

ブレント原油先物は木曜日に0.20ドル（0.2%）下落して1バレル81.70ドルになりました。米国のウェストテキサスインターミディエイト原油先物は0.29ドル（0.4%）下落して77.28ドルになりました。両方のインデックスは水曜日に1%以上下落しました。

水曜日に発表されたFRBの最近の政策会議の記録によると、FRBの粘性インフレへの対応は政策金利区間の「維持」にかかわるが、会議記録はローンコストをさらに高める可能性についての議論も反映している。

会議記録によると、「複数の参加者は、インフレリスクが現実になり、政策をさらに引き締めることが適切になれば、彼らはこのような行動を取ることを望んでいる」と述べた

米国の初期失業手当請求は先週減少し、労働市場の潜在的な強さが引き続き経済を支えることができるはずであることを示唆しています。木曜日に発表された米国労働省のデータによると、初期失業手当請求は2週連続で減少し、8月下旬以来の最高水準に達した今月初めの増加のほとんどを取り戻しました。連邦準備制度理事会は2022年と2023年に金利を大幅に引き上げ、雇用の伸びを鈍化させましたが、一時解雇はまだ少ないです。

「最初の失業金申請者数は前の週より減少しているため、一部の人が心配している加速状況は現れていない」とNavy Federal Credit Unionの企業経済学者Robert Frick氏は述べています。「労働力市場は依然として強く、失業金申請者数が炭鉱のカナリアであれば、わずかな咳さえない」と述べています

5月18日の週までに、州政府の失業手当の最初の申請者数は8,000人減少し、季節調整済みの215,000人になりました。エコノミストは以前、22万人の申請者を予測していました。カリフォルニア州とインディアナ州では、申請者数が大幅に減少しました。

また、アメリカの5月の企業活動は2年以上で最高レベルに加速したが、メーカーは一連の投入品価格が急増したと報告し、今後数ヶ月で商品インフレが回復する可能性があることを示唆した。

製造業とサービス業を追跡する米国の総合購買担当者指数（PMI）は5月上旬に54.4に急上昇した、とS&P Globalは木曜日に述べた。これは2022年4月以来の最高水準であり、4月の最終値は51.3でした。

50を超える測定値は、民間セクターの拡大を示しています。エコノミストは以前、5月の包括的なPMIの初期値が51.1になると予測していました。サービス業がこの成長を後押ししました。5月のサービスPMIの初期値は54.8に上昇し、4月の最終値は51.3でした。製造業のPMIの初期値は50.0から50.9にわずかに上昇しました。

スタンダード・アンド・プアーズのグローバル・マーケット・インテリジェンスのチーフ・ビジネス・エコノミスト、クリス・ウィリアムソン氏は、「企業の信頼感が高まっており、今後1年間の見通しがより明るくなっていることを示している」と述べた。「しかし、将来のインフレや金利の道筋は不確実で、企業は依然として経済見通しに慎重であり、地政学的な不安定さや大統領選挙を懸念し続けている」と述べた

強いアメリカのデータは連邦預金の利下げ期待をさらに抑え、市場には利上げの賭けさえ現れた。

CMEの「FRBウォッチ」によると、市場はFRBが9月に25ベーシスポイントの利下げを行う確率が52.2%（前日は64%）に低下し、金利を据え置く確率が47.3%になると予想している。

水曜日の米国エネルギー情報局（EIA）のデータによると、先週の米国の原油在庫は、市場が250万バレルの減少を期待していたのに対し、180万バレル増加した。これも市場を圧迫している。

世界的に、物理的な原油市場は、製油所の需要の低迷と十分な供給により、最近圧力を受けています。

花旗銀行アナリストは木曜日の報告で「最近の市場の疲れの原因はデータの疲れで、石油在庫の上昇、需要の不振、製油所の利潤の疲れ、減産リスクの増加を含む」と述べた

ロシアエネルギー省は水曜日遅く、「技術的な理由」でロシアは4月にOPEC+の生産割当を超え、この誤りを補う計画を石油輸出国機構（OPEC）事務局にまもなく提出すると述べた。

シティリサーチによると、OPEC+は今年6月1日に会合するまで、減産計画を第3四半期まで維持することを引き続き期待している。シティは、2024年の第2四半期にブレント原油の平均価格が86ドルになると予想しています。

ヒューストンに本拠を置くリポウ・オイル・アソシエイツのアンドリュー・リポウ社長は、最近の原油価格の低迷は、少なくとも9月末までOPEC+が既存の生産制限を維持する可能性を高めていると述べた。

利多ニュースによると、アメリカエネルギー情報局(EIA)は、アメリカのガソリン需要が11月以来の最高レベルに達し、戦没者記念日休暇の週末までのエネルギー市場に一定の支持を提供し、戦没者記念日休暇はアメリカの夏の運転シーズンの始まりと考えられている。

アメリカン航空は、6月1日から8月31日までの間に2億7100万人の乗客が飛行機で旅行すると推定しており、昨年の夏に設定された2億5500万人の記録を破っています

市場は、米国人が週末に休暇に出かけてから故郷に戻るため、エネルギー需要が高まると予測しています。AAAによると、全国のガソリン価格は1ガロンあたり約3.60ドルで、前年同期より約0.06ドル高くなっています。

アメリカのガソリン消費量は世界の石油需要の約9%を占めている。みずほのアナリスト、ボブ・ヨーガー氏は「ガソリン価格の報告はかなり良く、あらゆる面で積極的に表現されている。しかし、一つの報告では傾向を説明できないので、誰もがガソリン価格が今後上昇し続けるかどうかに注目している」と述べた

WTI原油のテクニカル分析:

抵抗: 77.36;77.70;78.39;79.14;

サポート: 75.83;75.53;74.48;73.54;

日足レベルでは、WTI原油は当初76.70のサポートラインを下回り、移動平均はベアに近く、KDJはデッドクロスを実行し、MACDは下向きに発散しました。短期的には、2月12日の安値である75.53付近のサポートをさらにテストする可能性があります。下降チャネルの下部サポートは現在73.20付近にあります。上記の10日間の移動平均の抵抗は現在78.39付近にあります。誤ってこの位置を取り戻すと、短期的な弱気のシグナルが弱まります。

北京時間の08: 45に、WTI原油は1バレルあたり76.80ドルと報告されました。